Расчёт приведённой стоимости фиксированного основного кредита

Также применяется к кредитам только с процентами.

Чтобы установить предпочитаемую валюту и формат даты, нажмите ссылку «$ : MM/DD/YYYY» в правом нижнем углу любого калькулятора.

Пошаговое руководство
Учебник 21

В отличие от «обычных» кредитов с фиксированным платежом, кредиты с фиксированной основной суммой имеют снижающиеся суммы выплат.

В обычном кредите доля каждого платежа, направляемая на основную сумму, со временем увеличивается. Это происходит по мере уменьшения доли процентов. Сумма процентов снижается, поскольку остаток кредита уменьшается после каждого платежа.

В кредитах с фиксированной основной суммой доля, направляемая на основную сумму, остаётся неизменной в каждом периоде. Однако, поскольку остаток кредита снижается, и сумма процентов также уменьшается. В результате каждый платёж включает фиксированную основную сумму и меньшую процентную часть, что приводит к снижению общего размера платежа со временем.

Расчёт приведённой стоимости фиксированного основного кредита может занять много времени, поскольку суммы платежей меняются. Обычно каждый платёж вводится отдельно. Однако с Ultimate Financial Calculator это не требуется. Данное руководство показывает, как дисконтировать любой денежный поток с помощью аналитических методов.

Все пользователи должны ознакомиться с более подробным первым учебником, чтобы понять базовые настройки и концепции Ultimate Financial Calculator (UFC).

Чтобы рассчитать приведённую стоимость фиксированного основного кредита, включающего два платежа только процентов, выполните следующие шаги:

Установите Тип графика на «Кредит».
- Или нажмите кнопку , чтобы очистить предыдущие вводы.
Установите Округление на «Отрегулировать последнюю сумму для достижения баланса «0»».
Нажмите , затем выберите > Параметры округления.
Установите 365 дней в году.
Нажмите , затем выберите > 360 / 365 дней.
В разделе заголовка примените следующие настройки:
1. Установите Метод расчёта на «Обычный».
2. Установите Начальная капитализация на «Полугодно».
3. Введите 8,25 для Начальная процентная ставка.

В первой строке области ввода денежного потока создайте серию «Кредит»:
1. Установите Дата на 1 июня 2024.
2. Установите Сумма на 800 000,00.
3. Установите Количество (периодов) в значение 1.
  - Примечание: Поскольку количество периодов равно 1, вы не можете задать частоту. Если частота будет выбрана, она очистится при выходе из строки.
Во второй строке создайте серию «Платёж»:
1. Установите Дата на 1 декабря 2024.
2. Установите Количество периодов на 2.
3. Установите Частота на «Полугодно».
4. Нажмите кнопку второй строки и активируйте серию «Только проценты».
  - Смотрите связанное учебное пособие по выплатам только процентов.
  - Количество периодов должно быть больше 1, чтобы получить доступ к ссылке .
В третьей строке создайте серию «Фиксированная основа + проценты» Платёж.

Fig. 1—Активировать серию фиксированной основной суммы.

1. Установите Дата на 1 декабря 2025.
2. Установите Сумма в значение Неизвестно, набрав клавишу Н.
3. Установите Количество периодов на 10.
4. Установите Частота на «Полугодно».
5. Нажмите и активируйте серию «Фиксированная основа + проценты».
  - Количество периодов должно быть больше 1, чтобы получить доступ к ссылке .

Перед расчётом ваш экран будет выглядеть так:

Настройка только процентов, затем фиксированная основа — Fig. 2—Дисконтирование кредита только с процентами, затем фиксированной основной суммы — начальная настройка

Вычислите неизвестное. Результат составляет 80 000,00 ₽.
- Эта сумма является фиксированной основной стоимостью. Она не включает проценты.
- Просмотрите график, чтобы увидеть каждый снижающийся платёж. Каждый платёж включает проценты.

Результат при только процентах, затем фиксированная основа — Рис. 3—Вычисленная фиксированная основная сумма

До этого момента вы использовали калькулятор для построения умеренно сложного графика погашения фиксированного основного кредита. Если вы инвестор, оценивающий покупку кредита, вам также необходимо определить текущую стоимость будущих денежных потоков на дату вашей инвестиции. Это легко вычислить. Начните с ввода ставки дисконтирования, которая является ставкой доходности, которую вы ожидаете получить от инвестиций.

Нажмите , затем выберите > Аналитика.
1. Установите Ставку дисконтирования на значение 6,5.
2. Установите Дата на 30 сентября, 2024.
3. Выберите «Включить текущую стоимость (PV) в график...».
4. Нажмите , чтобы закрыть.

Опция текущей стоимости — Рис. 5—Опции текущей стоимости

Нажмите кнопку .
- На дату 30 сентября, 2024, при предположении доходности 6,5%, текущая стоимость составляет 863 159,06 ₽.

График дисконтирования фиксированного основного — Рис. 6—Таблица амортизации фиксированного основного с расчётом текущей стоимости при выбранной пользователем ставке дисконтирования

Если инвестор приобретает кредит на 30 сентября, 2024 по цене 863 159,00 ₽ и удерживает кредит до полного погашения всех платежей, он получит годовую доходность 6,5%. Общая полученная сумма составит 1 047 500,00 ₽.

Назад к Ultimate Financial Calculator.

Рекламный раздел Ultimate Financial Calculator