Hogyan számítsuk ki a jelenértéket

A jelenérték egy kritikus pénzügyi fogalom.

A befektetők a jelenértéket (PV) használják a jövőbeli fizetések értékének felmérésére, amikor jelzáloghitelt vagy hitelt vizsgálnak. Ügyvédek a jelenértéket alkalmazzák a jövőbeli pénzáramlások aktuális értékének meghatározására jogi elszámolásokban. A Wikinvest a jelenértéket úgy definiálja, hogy „az a mai érték egy sor jövőbeli pénzáramlásra, amely a jövőben fog bekövetkezni. A jelenértéket egy megfelelő diszkontráta segítségével számítják ki.” Az Ultimate Financial Calculator a jelenérték kiszámítására készült bármely pénzáramlási forgatókönyvhöz.

Minden felhasználónak el kell végeznie a részletesebb első útmutatót, hogy megértse az Ultimate Financial Calculator (UFC) alapvető fogalmait és beállításait.

Tegyük fel, hogy nyert egy lottót. A lottóbizottság két lehetőséget kínál Önnek:

• Kapjon havi kifizetéseket 35 045,00 Ft 20 évig, vagy
• Fogadjon el egy egyszeri összegű kifizetést 5 476 123,50 Ft-ban.

Az opciók összehasonlításához számítsa ki a jelenértéket az alábbi lépések szerint:

1. Állítsa be a Ütemezés típusa értékre „Megtakarítás”.
   • Alternatívaként kattintson a Új gombra a korábbi bejegyzések törléséhez.
2. Állítsa be a Kerekítést értékre „Nyitott egyenleg—korrekció nélkül”.
   Select Settings > Rounding Options.
3. A fejléc szakaszban alkalmazza a következő beállításokat:
   1. Állítsa be a Számítási módszer értékre „Normál”.
   2. Állítsa be a Kezdeti kamatozást értékre „Pontos/Egyszerű”.
   3. Állítsa be a Kezdeti kamatlábat 5,5-ra.
      • Ez a kamatláb az összeg befektetéséből várható éves hozamot jelöli. Diszkontkamatlábként is ismert.

4. Az pénzáramlás bevitel területének első sorában hozzon létre egy “Kivétel” sorozatot:
   1. Állítsa be a Dátumot 2024 október 3-ra.
   2. Állítsa be a Összeget Ismeretlen-re a I billentyű lenyomásával. Fig. 1
   3. Állítsa a Időszakok számát 1-re.
      • Megjegyzés: Mivel az időszakok száma 1, nem lesz lehetőség a frekvencia beállítására.
      • Ha megpróbál frekvenciát beállítani, az a sor elhagyásakor törlődik.

5. A második sorban hozza létre a várt lottó kifizetések sorozatát:
   1. Válassza ki a “Befizetés” lehetőséget.
   2. Adja meg a Dátumot 2024 november 1-ként.
      • Ez a lottóbizottság első kifizetésének várható dátuma.
   3. Adja meg az Összeget 35 045,00 Ft-ként (periodikus nyeremény).
   4. Adja meg a 240-at az Időszakok száma mezőben.
   5. Válassza a “Havonta” lehetőséget a Frekvencia-hoz. A kiszámított Befejezés dátuma 2044 október 1 lesz (az utolsó fizetés dátuma).

7. Kattintson a Számítás gombra.
   • Az eredmény 5 063 030,40 Ft. Fig. 2

• • Feltételezve egy jövőbeli pénzáramlást, amely 240 havi befizetést tartalmaz egyenként 35 045,00 Ft, a jelenérték 5 063 030,40 Ft. Ez az összeg kevesebb a lottó egyszeri ajánlatánál, amely 5 476 123,50 Ft. Csak az érték alapján a egyszeri összeg tűnik jobb opciónak.

Megjegyzés 1: A pénzáramlás állhat egyetlen összegből vagy befizetések, kifizetések, illetve törlesztőrészletek sorozatából. Szükség esetén több sorozatot is meghatározhat. A jelenérték kiszámításakor az első bejegyzést „Ismeretlen“ értékre kell állítani. A Dátum mezőt a mai napra, a Sorozat típusát pedig a jövőbeli pénzáramlási sorozattal ellentétes irányúra kell beállítani.

Megjegyzés 2: Ez a példa nem veszi figyelembe az adókat. Az adók jelentősen befolyásolhatják az eredményt. Pénzügyi döntés előtt konzultáljon adószakértővel.

Megjegyzés 3: Ez a példa nem veszi figyelembe a befektetési kockázatot. Ha az egyszeri összeget elfogadja, biztos benne, hogy a befektetésével elérheti a jövőbeli fizetések összegét? Ha a havi fizetéseket választja, fennáll-e a kockázat, hogy a szolgáltató minden fizetést teljesít? Ha a jövőbeli fizetések bizonytalanok, az egyszeri összeg elfogadása lehet biztonságosabb.

Vissza a Ultimate Financial Calculator-hez.